Đề cương khóa học
Giới thiệu về CAPEX và Tư duy Đầu tư
- Định nghĩa chi phí vốn trong bối cảnh sản xuất.
- Vai trò của việc đánh giá tài chính trong ra quyết định vận hành.
- Các sai lầm phổ biến của quản lý không chuyên tài chính.
- Kết nối CAPEX với các mục tiêu kinh doanh chiến lược.
Giá trị Thời gian của Tiền, Lãi Suất Chiết Khấu và WACC
- Hiểu các khái niệm về giá trị hiện tại và giá trị tương lai.
- Tính toán và lựa chọn các lãi suất chiết khấu phù hợp.
- Chi phí vốn bình quân gia quyền (WACC) và các tỷ lệ cụ thể cho từng dự án.
- Bài tập thực tế về chiết khấu dòng tiền.
Giá trị Hiện tại Net (NPV), IRR, MIRR và Thời gian Thu hồi Vốn
- Tính toán NPV như một tiêu chí đầu tư chính.
- Sử dụng IRR như một công cụ sàng lọc phụ.
- Tránh các vấn đề liên quan đến giả định tái đầu tư bằng cách sử dụng IRR điều chỉnh (MIRR).
- Áp dụng Thời gian Thu hồi Vốn Chiết khấu như một bộ lọc thanh khoản.
Giá trị Thêm Kinh tế (EVA) và Giá trị Cổ đông
- Tính toán EVA: NOPAT trừ đi (Vốn Đầu tư x WACC).
- Căn chỉnh ngân sách CAPEX với việc tạo ra giá trị cho cổ đông.
- So sánh EVA với các chỉ số kế toán truyền thống.
- Case study về quản trị dựa trên giá trị trong sản xuất.
Xây dựng Case Study Kinh doanh CAPEX
- Cấu trúc hóa các dự báo dòng tiền cho các dự án vốn.
- Tách biệt dòng tiền vận hành và dòng tiền vốn.
- Cân nhắc về vốn lưu động và giá trị cuối cùng.
- Xây dựng một case study đầu tư hoàn chỉnh từ dữ liệu vận hành.
Phân tích Kịch bản và Phân tích Độ nhạy
- Phát triển ba kịch bản: Cơ bản, Tối ưu và Bi quan.
- Xây dựng biểu đồ hình bắp (tornado diagrams) để xếp hạng độ nhạy.
- Xác định các yếu tố tạo giá trị và các giả định then chốt.
- Bài tập thực hành trên Excel.
Quy trình CAPEX, Mẫu và Capex Cards
- Quy trình phê duyệt theo giai đoạn (stage-gate) cho các dự án vốn.
- Thiết kế Capex Cards một trang với sự phù hợp về chiến lược.
- Bao gồm các chỉ số tài chính, xếp hạng rủi ro và thời gian biểu.
- Chuẩn hóa tài liệu Yêu cầu Tài trợ.
Phân tích Rủi ro, Mô phỏng Monte Carlo và Quyền chọn Thực
- Áp dụng mô phỏng Monte Carlo với các tiện ích bổ sung trên bảng tính và Python.
- Quản lý sự bất định trong các quyết định đầu tư sản xuất.
- Phân tích quyền chọn thực cho sự linh hoạt và mở rộng sản xuất.
- Khi nào sử dụng mô hình xác suất so với mô hình tất định.
ESG, Bền vững và Các Cân nhắc về Quy định
- Tích hợp các chỉ số ESG và bền vững vào dòng tiền.
- Chi phí carbon, hiệu quả năng lượng và các ưu đãi vốn xanh.
- Điều chỉnh phí bảo hiểm rủi ro cho việc tuân thủ môi trường.
- Truyền thông các lợi ích bền vững đến các bên liên quan tài chính.
Lập luận Cấp Điều hành, Kịch bản Kinh doanh và Yêu cầu Tài trợ
- Sáng tạo một bản tóm tắt điều hành rõ ràng cho các đề xuất CAPEX.
- Cấu trúc hóa yêu cầu và kết nối nó với giá trị chiến lược.
- Kỹ thuật kể chuyện (storytelling) dành cho khán giả không chuyên tài chính.
- Xem xét và phê bình các mẫu yêu cầu tài trợ.
Đánh giá Sau Đầu tư và Hiện thực hóa Lợi ích
- Thiết lập các khung đánh giá sau đầu tư (PIR).
- Theo dõi lợi ích thực tế so với dự kiến.
- Vòng phản hồi để cải thiện các đề xuất CAPEX trong tương lai.
- Tạo ra văn hóa chịu trách nhiệm trong chi tiêu vốn.
Yêu cầu
- Hiểu biết về hoạt động sản xuất và quản lý nhà máy
- Kinh nghiệm sử dụng phần mềm bảng tính như Microsoft Excel
Đối tượng Tham dự
- Quản lý sản xuất và giám đốc nhà máy không có nền tảng tài chính
- Quản lý kỹ thuật đang chuẩn bị các đề xuất chi phí vốn
Đánh giá (4)
Giao tiếp tốt, mở cửa cho thảo luận, duy trì sự thú vị và hấp dẫn
Ahmet Keyman - Keytrade AG
Khóa học - Management Accounting and Finance for Non-Finance Professionals
Dịch thuật bằng máy
Kinh nghiệm của giảng viên và cách anh ấy truyền đạt nội dung
Roggli Marc - Bechtle Schweiz AG
Khóa học - FinOps
Dịch thuật bằng máy
Các chiến lược giá. Cần có thêm nhiều ví dụ thực tế về các chiến lược và phương pháp định giá.
Ruziham A Razak - Telekom Malaysia Berhad
Khóa học - A Practical Guide to Successful Pricing Strategies
Dịch thuật bằng máy
Dịch vụ cá nhân và hướng đến nhu cầu của tôi
ANN - New Vitality Clinic
Khóa học - GnuCash for Business Accounting
Dịch thuật bằng máy
